在2024年前半程跌宕起伏的行情中,主打稳健防守、高股息的红利资产成为市场上一道亮丽的风景线。而作为典型红利资产的电力板块,亦走出了一波漂亮的反弹行情。Wind数据显示,自2月6日起,截至7月7日中证全指电力指数、中证电网设备主题指数分别上涨20.84%、22.71%。在此背景下,华夏基金将于8月5日发行国内首只跟踪中证电网设备主题指数的基金——华夏中证电网设备主题交易型开放式指数证券投资基金(简称:电网设备ETF,代码:159326),为投资者一键布局电网设备“优等生”,提供了便捷的工具。
近年来,我国新型电力系统建设快速发展。截至2024年4月底,全国风电、光伏发电累计装机超过11亿千瓦,同比增长约38%,消纳需求大幅增加。在新能源消纳需求带来驱动力的同时,政策支持、投资增长也为我国电力设备行业的发展带来积极助力。在政策端,5月14日,国家发展改革委发布《电力市场运行基本规则》,规则内容正是对加快建设全国统一电力市场体系做出顶层设计。6月4日,《国家能源局关于做好新能源消纳工作保障新能源高质量发展的通知》发布,有望推动特高压及主网建设加快,带动相关电网设备需求维持高景气。
与此同时,随着能源转型的进程加深,叠加全球新能源车普及浪潮和AI浪潮,全球电力投资开启迅猛增长新周期。根据IEA机构预测,2023-2030年间,全球电网年均投资额有望提升至约5000-5500亿美元,2031-2040年提高到7750亿美元,2041-2050到8700亿美元。国内电网投资方面,截至2024年4月,2024年电网工程投资累计完成额为1229亿,同比增长25%。此外,海外用电需求持续增长,国内电力设备产业链出海,有望迎来加速发展的黄金期。根据我国出口数据,2024年1-4月电力设备出口金额达222.46亿元,同比增长28.73%。由此可见,上游投资扩大+下游需求强劲的多重因素驱动下,电力设备行业的投资恰逢其时。